Идеи нашего сообщества
#USOIL #BRENT Картина в среднесрочном плане пока выглядит не оптимистичной. Если так и останемся под уровнем сопротивления - увидим новые минимумы.
Представленная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, ни при каких условиях, в том числе при внешнем совпадении ее содержания с требованиями нормативно-правовых актов, предъявляемых к индивидуальной инвестиционной рекомендации. Любое сходство представленной информации с индивидуальной инвестиционной рекомендацией является случайным.
Какие либо из указанных финансовых инструментов или операций могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю.
Упомянутые в представленном сообщении операции и (или) финансовые инструменты ни при каких обстоятельствах не гарантируют доход, на который Вы возможно рассчитываете при условии использования предоставленной информации для принятия инвестиционных решений.
Байтурин И.Т. не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленной информации.
Во всех случаях определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора.
Денежная масса М2 vs. эффективный рынок, или почему лыжи не едутГлубинная депрессия все больше овладевает умами как инвесторов, так и управляющих по всему миру на фоне повсеместного линчевания рынка акций и облигационных рынков.
По данным BofA на 17-10-2022, классический инвестиционный портфель 60/40 демонстрирует просадку в 34% с начала года, то есть величину, невиданную за последнюю сотню лет!
В числе прочих генеральный директор Ark Invest Кэти Вуд, после многих месяцев безуспешных заклинаний рынка в хоранава на многолетний экспоненциальный рост, похоже перешла к ударным - и теперь бьет в барабан из-за того, что, по ее мнению, Федеральный резерв совершает "большую политическую ошибку".
Вопросы к Федеральному резерву действительно есть, ведь наиболее "липкие цены" - на розничные товары и услуги - в США по-прежнему растут и все глубже укореняются в сознании потребителей и потребительских ожиданиях, а реальная ставка по 30-дневным Казначейским векселям (Real Prime Rate) - при этом все еще находится на глубоко отрицательной территории, даже несмотря на многократные действия ФРС по повышению учетной ставки в 2022 г.
Впрочем, эта публикация не совсем о действиях чиновников Федерального резерва.
В поисках Большого Дна и Вундервафли - "чудо-оружия", способного развернуть российский рынок вспять, на российских инвест-просторах все чаще муссируется тема (или даже гипотеза) эффективного рынка.
В качестве ее ключевого аргумента приводятся макроэкономические статистические данные по темпу роста денежной массы (агрегата М2), прибавившего 22,6%, или более 13.5 триллионов рублей за минувшие 12 месяцев (по состоянию на сентябрь 2022 г.), как следует из обновленных данных Банка России.
Для понимания, что такое прибавление величины в 13,518 трлн. рублей - достаточно привести цифры капитализации самого российского рынка. Так, капитализация абсолютно всех компонентов Индекса Мосбиржи IMOEX , учитываемых в составе индекса, по данным биржи на 18-10-2022 составляет значительно меньшую величину - всего 10.020 трлн рублей.
В этой связи публикация представляет собой попытку разобраться - как это возможно, что при таком монетарном зашкваре, Индекс Мосбиржи и его компоненты продолжают оставаться на многолетних минимумах.
Для понимания трагизма ситуации отмечу, что из всех 40 холдингов индекса Мосбиржи - на положительной территории с начала 2022 года находится всего лишь один - это акции Фосагро , прибавляющие немногим более 4 процентов.
Все остальные 39 компонента индекса, как и сам индекс Мосбиржи - находятся на глубоко отрицательной территории, теряя в основном десятки процентов с начала 2022 г.
Техническая картина соотношения агрегата М2 и Индекса Мосбиржи указывает на формирование в I квартале 2022 года важного пика, сопоставимого по значимости с экстремумами 1998 года, 2008 и 2014 года.
Плохо это или хорошо, автор имел счастье во взрослом возрасте быть свидетелем всех четырех ключевых потрясений российского рынка - 1998, 2008, 2014 и 2022 года.
Что их объединяет:
✅ Резкая девальвация рубля.
✅ Важное кредитное событие.
✅ Резкий разворот в ДКП Банка России.
Важной характерной особенностью 2022 года является то, что чуда на этот раз не произошло!
И в отличие от предыдущих трех историй, когда рынок за последующие полгода прибавлял десятки и даже сотни процентов, - в 2022 году он остается на своих минимальных многолетних отметках.
Причина заключается лишь в одном - в том, что российский рынок и российская экономика входят в период галопирующей инфляции, который не охватывается данными сравнительного молодого индекса Московской биржи, рассчитываемого лишь с середины 1990-х годов.
⚡Гонконг: Доллар, Рубль, Акции — объёмный обзор.На момент публикации обзора СПБ Биржа добавила ещё 42 акции из Гонконга . Общее количество доступных российским инвесторам бумаг в гонконгской секции достигло 58 . Если вам интересно продолжение обзора — дайте обратную связь в виде лайка и комментария, а также поделитесь этим материалом со своими друзьями.
●● Hang Seng Index (HSI)
● 🕐TF: 1M
Hang Seng Index — ведущий фондовый индекс в Гонконге , отражающий общую динамику гонконгской биржи, находится в позитивном бычьем тренде. С октября 2007 по настоящее время, вероятно, разворачивается сужающийся треугольник IV , после которого последует подъём в рамках финальной V .
● 🕐TF: 1W
В составе треугольника сформированы субволны Ⓐ , Ⓑ и, вероятно, Ⓒ . Ожидается восходящий зигзаг субволной Ⓓ .
● 🕐TF: 1D
При наличии волн (A)-(B) of Ⓓ , первая из которых нарушит линию 0-(X) , можно будет с большей уверенность сказать, что волна Ⓒ доукомплектована.
_______________________________________
●● USD/HKD & HKD/RUB
● USDHKD (IDC) , 🕐TF: 1M
Акции, о которых мы сегодня будем говорить, торгуются в гонконгском долларе.
С 1983 года гонконгский доллар привязан к американскому доллару: курс USD/HKD регулируется в диапазоне 7,75 – 7,85 . Но мы, волновики-эллиоттчики, должны понимать, что колебания даже фиксированного курса могут быть описаны волной Эллиотта. В конечном счёте, гонконгская денежно-кредитная администрация лишь следует с неким отставанием за социальным настроением.
"На достаточно долгом промежутке времени, конечно, рынок всегда побеждает указы, и понуждение возможно, лишь когда настроение рынка его допускает" (Роберт Пректер).
Согласно подсчёту, разворачивается треугольник, предположительно, в рамках циклической волны IV . На горизонте незначительное укрепление HK$ в рамках финальной субволны Ⓔ of IV , после которой вероятен подъём курса с обновлением вершины III .
● HKDRUB, 🕐TF: 1M
Колебания пары USD/HKD в узком валютном коридоре дают нам практически идентичную волновую картину при сравнении HKDRUB с USDRUB .
● HKDRUB_TOM , 🕐TF: 45min.
Следовательно, можно предположить, что RUBHKD находится в позитивной волне ② , которая близка к завершению (в альтернативе вершина ② поставлена на уровне 6.8977 ).
В общем, даже не смотря на вероятность скорой девальвации HK$ к US$ , гонконгский доллар — одна из альтернатив недружественным валютам.
_______________________________________
_______________________________________
●● Потребительский сектор
● JD.com 9618 , 🕐TF: 2D/12h
Розничная торговля и интернет-торговля
JD.com — китайская компания, которая занимается интернет-торговлей и электронной коммерцией, а также логистикой и розничной торговлей.
Предполагается, что развитие нисходящей коррекции ④ не завершено. Ожидаемая модель — двойной зигзаг с комбинацией в (X) . Потенциально разворотная цель — 144 , на отбой от которой возможно присмотреться к покупкам.
_______________________________________
● Sands China 1928 , 🕐TF: 2D
Гостиницы, рестораны и организация досуга
Sands China — инвестиционная холдинговая компания, разрабатывает, владеет и управляет интегрированными курортами и казино в Макао.
Нисходящая коррекция, маркируемая IV , раскладывается на завершённый одинарный зигзаг с диагоналями в Ⓐ и Ⓑ , чередующимися по форме. Альтернативная разметка допускает продолжение снижения в IV через усложнение X of (5) of Ⓒ до боковой фигуры ( чёрная маркировка).
_______________________________________
●● Информационные технологии
● Xiaomi 1810 , 🕐TF: 6h
Компьютерные технологии, запоминающие и периферийные устройства
Xiaomi — китайская корпорация, мировой лидер по объемам производства (продаж) смартфонов (около 60% выручки компании). Компания также производит бытовую технику, планшеты, смарт-часы, электросамокаты и многое другое. В 2021 г. компания создала подразделение для развития электромобилей Xiaomi EV и планирует начать массовое производство собственных электромобилей в первой половине 2024 г.
История котировок довольно скудна, тем не менее два разнонаправленных зигзага, обозначенных (A) и (B) , и последующая нисходящая волна, которая может быть растолкована в качестве импульса на финальной стадии развёртки, позволяют предположить развитие плоскости ④ .
Потенциально разворотная цель — 7.20 , при достижении которой волны 1 и 5 в (C) of ④ отработают норму о равенстве, а волна (C) of ④ станет равна 161.8% (A) .
_______________________________________
● Lenovo Group Limited 992 , 🕐TF: 1W
Компьютерные технологии, запоминающие и периферийные устройства
Lenovo Group Ltd — инвестиционная холдинговая компания, цель которой предлагать потребителям по всему миру качественные персональные компьютеры и устройства мобильного интернета. Компания занимается разработкой, производством и продажей премиальных надежных и безопасных технологичных продуктов и услуг.
В рамках основного варианта разметки треугольник IV находится на завершающей стадии формирования — в заключительной волне Ⓔ . Потенциально разворотная цель — 4.93 , где волна Ⓔ = 61.8% Ⓒ .
В контексте альтернативной маркировки снижение может быть продолжено вплоть до вершины Ⓐ , отмеченной чёрным "invalid." .
_______________________________________
●● Энергетика
● PetroChina 857 , 🕐TF: 1W
Нефтяная, газовая и топливная промышленность
Petrochina занимается разведкой и разработкой газовых и нефтегазовых месторождений, добычей нефти и природного газа, производством нефтепродуктов, а также их реализацией. Petrochina — крупнейший производитель и поставщик нефти и газа в КНР и одна из ведущих мировых компаний.
С большой уверенностью можно говорить о том, что нисходящая коррекция IV представляет из себя завершённый двойной зигзаг Ⓦ-Ⓧ-Ⓨ . Более того, в первой волне в восходящем направлении можно разглядеть заходную в виде начальной диагонали.
Потенциально разворотная цель — 2.85 , где волна ② окатит волну ① на 61.8% .
_______________________________________
●● Здравоохранение
● Sino Biopharmaceutical 1177 , 🕐TF: 3D
Фармацевтические компании
Sino Biopharmaceutical — одна из крупнейших китайских фармацевтических компаний, входящая в число 200 крупнейших публичных компаний страны. Специализируется на производстве дженериков и биоаналогов для лечения гепатита, опухолей, офтальмологических и сердечно-сосудистых заболеваний, а также на выпуске анальгетиков.
Можно предположить, что текущая нисходящая волна является финальным подразделением плоскости в волне ④ .
Потенциально разворотная цель — 3.24 , где волна ④ окатит 23.6% волны ③ , зайдя в область предыдущей четвёртой волны .
Потенциальные точки в лонг на часовом и минутных ТФ будут доступны в участникам премиум сервиса.
_______________________________________
●● Недвижимость
● Country Garden Holdings 2007 , 🕐TF: 1W
Строительство и управление недвижимостью
Country Garden Holdings — один из крупнейших операторов недвижимости в Китае . Входит в «большую четверку» китайских девелоперов, а также в число тридцати крупнейших компаний страны и в 500 крупнейших компаний мира. Компания специализируется на инвестициях в строительство недвижимости, развитии и управлении проектами, строительных и отделочных работах, гостиничном бизнесе, а также инвестирует в робототехнику и цифровые технологии.
Основная гипотеза — развитие треугольника IV , в составе которого завершается волна Ⓒ . Критическим уровнем выступает вершина волны Ⓐ , помеченная "invalid." .
_______________________________________
●● Финансы
● China Life Insurance Company Lim 2628, 🕐TF: 1W
Страхование
China Life Insurance — одна из крупнейших коммерческих страховых групп материкового Китая . Занимается страхованием жизни, несчастных случаев, здоровья, а также перестрахованием. У компании есть инвестиционный, агентский и консалтинговый бизнес, связанный со страхованием жизни.
Стоит быть готовым, что волна IV зайдёт в предполагаемую область предыдущей ④ , тем более что в данной области находится уровень, при достижении которого субволны Ⓦ-Ⓨ отработают норму о равенстве .
_______________________________________
● Hong Kong Exchanges & Clearing Ltd 388 , 🕐TF: 1W
Рынки капитала
Hong Kong Exchanges & Clearing Ltd — Оператор рынка ценных бумаг и деривативов в Гонконге , основной регулятор компаний, торгуемых в Гонконге . Отвечает за регулирование зарегистрированных на бирже эмитентов, соблюдение правил листинга, торгов и расчетов, а также предлагает услуги клиентам местной клиринговой палаты.
Первая волна в составе V приняла форму зигзага, на основании чего V прогнозируется в виде конечной диагонали ①-②-③-④-⑤ . Ожидается подъём в рамках волны ③ .
_______________________________________
●● Производители товаров массового потребления
● WH Group 288 , 🕐TF: 4h
Продукты питания
WH Group — крупнейшая компания Китая по переработке мяса и продуктов питания. Бизнес включает выращивание свиней, потребительские мясные продукты и логистику. Большая часть продукции реализуется в США (52% выручки), на долю Китая приходится 38,5% , на Европу — 9,5% . При росте цен на свинину у компании есть возможность реализовать запасы замороженной свинины либо заменить свинину на курятину, что позволит не закупать свинину по высоким ценам у поставщиков и сдержать рост расходов.
Коррекция в рамках ④ выглядит завершённой. Предполагаемая форму модели — двойной зигзаг (W)-(X)-(Y) .
Ожидается возобновление роста в (3) of ⑤ .
Благодарю за внимание.
📚 Учебно-методическое пособие и большая Библиотека ⬇️⬇️
Мировая ликвидность и индекс доллара Доброго дня всем! Сегодня хотел бы помимо технического анализа по индексу доллару, рассмотреть ситуацию с мировой ликвидностью (то есть потребности в этом DXY).
Чтобы потом не отвлекаться, давайте сразу посмотрим что происходит по нашей технической системе. Здесь всё также остается основной магнит в чёрной зоне на скоплении углов Ганна 117.5-118.2.
Какой структурой туда пойдет цена — просчитать очень непросто, но пробивать жёлтую трендовую экспоненту для роста крайне нежелательно.
Первая медвежья зона — это 105.5 — 106.2.
Теперь поговорим о текущей ликвидности.
1) Как сообщил Bank of America в августе более 15 000 американских компаний объявили об убытках, что является максимумом с кризиса 2008 года.
То есть в цикле сжатия ликвидности (сокращение баланса и удорожание денег за счёт повышение interest rate) не хватает наличности, в то же время распродавать активы — это значит фиксировать убытки, что может негативно сказаться на балансах финансовый компаний и их кредиторах. Первый из крупных, кто испытал на себе эту проблему стал Credit Suisse.
2) На графике в правом верхнем углу вы можете увидеть инфографику с «зомби-компаниями». Для справки: это такая фирма, которая живет за счет дешевого кредита и имеет низкую рентабельность. Повышения ставок она выдержать не может и становится банкротом, т. е. перестает платить по своим финансовым обязательствам, тем самым ещё больше сжигает ликвидность в финансовой системе, образуя тем самым дыры в балансах. На графике мы видим, что доля таких компаний неуклонно растёт с 2002 года параболическими темпами.
3) На графике в левом верхнем углу изображена инфографика с сравнением #SP500 и ликвидностью в абсолютных значениях. После того, как в середине 2021 года ликвидность на фин. рынках начала сокращаться, SP500 пошёл в резкое снижение, что является логичным и очевидным. Есть бабки — есть рост.
Теперь хочу резюмировать. Квинтэссенция ликвидности в существующей банковской системе евро-доллара (не путать с парой EURUSD) — это доллар (DXY). Весь мир испытывает острый дефицит в нём.
Поэтому поменять устойчивый восходящий тренд индекса может только мягкая риторика от ФРС и/или запуск программы выкупа активов на балансах системообразующих банков и институтов, таких как пенсионные фонды.
Техника уже почти готова к развороту DXY вниз, но вот осталось дождаться новостей от ФРС.
Индекс HSTech: дефолт VIE, или почему Чайнатаник идет ко днуТехнологический индекс Гонконга - Hang Seng TECH Index представляет собой один из индексов семейства Hang Seng и объединяет в качестве своих холдингов 30 крупнейших технологических компаний, торгуемых на бирже Гонконга, которые активно участвуют в технологических темах и соответствуют критериям отбора индекса.
Индекс Hang Seng TECH - сравнительно молодой индекс. Презентация индекса состоялась 27 июля 2020 года, а стандартизованные биржевые фьючерсы, рассматриваемые в публикации, - были введены в обращение 23 ноября 2020.
По состоянию на 13-10-2022 Топ-10 компонентов Технологического индекса Hang Seng TECH:
Холдинг Вес (%)
MEITUAN 8.44
ALIBABA GROUP HOLDING LTD 8.17
TENCENT HOLDINGS LTD 8.14
XIAOMI CORP 8.04
JD.COM CLASS A INC 7.65
KUAISHOU TECHNOLOGY 7.49
NETEASE INC 6.63
SEMICONDUCTOR MANUFACTURING INTL 5.71
BAIDU CLASS A INC 5.03
HAIER SMART HOME CLASS H LTD H 4.82
В чем заключается особенность Hang Seng TECH Index - так это в обычно не заявляемой биржевыми площадками, а также фондами коллективных инвестиций структуре капитала входящих в индекс компонентов, в отсутствие какого-либо патернализма со стороны регуляторов.
Между тем, 80 процентов компонентов индекса Hang Seng TECH, то есть 24 холдинга из 30, - представляют собой не китайские лицензированные компании, а компании с переменной долей участия (Variable-Interest Entity, или "VIE"). В приведенном выше списке Топ - 10 компонентов индекса, 90 процентов, а именно первые девять из десяти холдингов - это VIE-компании.
Варианты использования VIE в Китае начали рассматриваться еще на рубеже XX и XXI веков, на пике надувания пузыря доткомов.
Первоначальная мысль заключалась в том, что VIE будут лишь краткосрочным решением для иностранных инвесторов, чтобы получить доступ к сегментам рынка, в которые они иначе не смогли бы инвестировать (в лицензированные китайские компании прямые иностранные инвестиции не допускаются).
В Китае ожидалось, что VIE будут использоваться для инвестирования в первую очередь в электронную коммерцию и интернет-сектора, пока Китай не откроется для иностранных инвесторов на 100 процентов.
Идея заключалась в том, что иностранцы будут инвестировать не в саму китайскую компанию, а в другую, обычно на Каймановых островах, полностью принадлежащую иностранцам (Wholly Foreign-Owned Enterprise, или "WFOE"), связанную с оригинальной китайской компанией исключительно договорными обязательствами, но не структурой собственности.
Таким образом настоящая компания и WFOE будут заключать между собой только контракты. С одной стороны эти контракты предусматривают, что настоящая компания будет выплачивать WFOE прибыль, в качестве "платы за консультации" или что-то в этом роде.
И другой набор контрактов, т.н. "контракты на контроль", даст WFOE определенный договорной контроль над настоящей компанией.
VIE-структура - это исключительно юридические договорные обязательства между фирмой-бенефициаром (в нашем случае - китайской лицензированной компанией) и какой-либо третьей стороной.
Поскольку природа ассоциации между двумя субъектами является договорной, - владение акциями торгуемой на бирже компании, ассоциированной (схожей) по названию с оригинальной лицензированной китайской компанией,- не является формой собственности.
Такие VIE-структуры стали возникать вскоре после "дела Энрон" - американской энергетической компании Enron, в 1990х годах признаваемой журналом Fortune в течение 6 лет подряд "самой инновационной компанией Америки", но обанкротившейся в 2001 году на фоне того, что информация о финансовом состоянии компании в значительной степени была сфальсифицирована с помощью бухгалтерского, корпоративного мошенничества и коррупции.
VIE - структура в свою очередь требует от оригинальных китайских лицензированных компаний консолидировать финансовые показатели компаний, над которыми они имеют какой-либо контроль, включая VIE компании, ради прозрачности. Однако в силу особенностей структуры собственности, владение акциями VIE - компании не предполагает обязательного раскрытия бухгалтерской и финансовой информации о деятельности лицензированной китайской компании, а также возможности предъявления к какому-либо из субъектов такой ассоциации коллективного иска, учитывая и то, что законодательство Гонконга (по месту биржевого обращения акций VIE-компаний) вообще не предусматривает возможность предъявления коллективных исков как таковых, в качестве способа защиты гражданских прав.
Те, кто все еще покупают акции Alibaba и других китайских технологических компаний, как правило, упускают из виду определенные риски, связанные с этими компаниями, включая структуру их собственности.
Это все равно, что сидеть в эконом-классе в полете над Тихим океаном. Полет не в ваших руках. Полет в руках пилота.
И все будет хорошо. Пока все хорошо.
С другой стороны, не всегда бывает гладко, когда Восток встречается с Западом на рынках.
В техническом плане картина в индекса Hang Seng Tech указывает на устойчивый медвежий рынок, на фоне проблем и в 3333 Evergrange, роста кредитных спредов и ухудшения кредитоспособности в целом по корпоративным долгам.
Перспективной целью рассматривается дальнейшее снижение индекса, к нижней границе расширяющегося клина.
Потенциальное дно BTC на $12400. Сравнение с ситуацией 2018 годаBitcoin 2018 vs Bitcoin 2022 🧐
Текущая рыночная ситуация очень схожа с рыночной ситуацией 2018 года. Очевидны сходства в основных движениях, причем очень точные.
Нисходящие треугольники повсюду 😐
Сравним два графика:
1. Bitcoin 2022 (8H).
2. Bitcoin 2018 (1D).
Сейчас формируем на 8-ми часовом таймфрейме нисходящий треугольник, практически идентичный треугольнику 2018 года, с целью по фракталу в $12 500.
Дополнительное подтверждение 🤔
Фрактал BTC vs Nasdaq подтверждает данный сценарий, предсказывая дно в ценовом диапазоне $12 400 - $13 500.
Скажите, этот отскок, он здесь, с нами в этой комнате? 🤡
Если рассмотреть ситуацию более локально, еще можно увидеть мини-отскок с ретестом верхней границы треугольника на $20 000, после чего продолжим консолидацию.
Волатильность 🤪
Индекс волатильности Bitcoin'а находится на предельно низких значениях. Падение волатильности активов всегда заканчивается сильным импульсом:
Заключение 👨💻
Данный сценарий является одним из вероятных, что вовсе не подразумевает стопроцентную отработку. Фрактал, в совокупности с текущим рыночным контекстом, выглядит вполне логично, однако, не стоит ставить все на одну сделку. Если Вы хотите аккумулировать актив - выделите для этого сумму, про которую готовы забыть на ближайшие несколько лет, раздробите ее, и совершайте регулярные покупки вне зависимости от цены. Откажитесь от желания купить побольше и пониже, не дайте себя обмануть.
С уважением,
команда @GAP_capital
🏦Сбербанк (SBER): Первые звоночки в пользу разворота на север.●● Предпочтительный подсчёт
● SBER , 🕐TF: 1W
Рис.1
Приоритет: цветной → чёрный → серый.
Наверное, нужно быть сумасшедшим, чтобы с оглядкой на происходящее в мире выделять приоритетным столь бычий каунт . С другой стороны, было бы странным ждать на дне негативной волны мира и благоденствия.
Нисходящая волна откатила в область сильной поддержки — скопление вершин 2007 - 2013 гг. Ожидается возобновление долгосрочного роста. В то же время, учитывая, что места по цене и времени для расширения границ нисходящей коррекции (2) более чем достаточно, стоит отрабатывать торговые установки в рамках более младшей степени, позволяющие максимально ограничить потенциальный убыток.
_______________________________________
● SBER , 🕐TF: 1D
Рис.2
Структура волны (2) идентифицирована в качестве завершённого двойного зигзага W-X-Y . Если же говорить о продолжении нисходящего тренда, то данный зигзаг может обернуться первой волной начальной диагонали A of (2) .
_______________________________________
● SBER , 🕐TF: 6h
Рис.3
Текущая цена комфортна для агрессивного трейда . Уровнем отмены выступит вершина волны (2) с пометкой "invalid." . Более надёжный сетап откроется при условии сформированных (i)-(ii) of ((iii)) , первая из которых закрепится над нисходящей трендовой 0-(x) .
_______________________________________
_______________________________________
●● Альтернативный подсчёт
● SBER , 🕐TF: 3D
Рис.4
Альтернативно бычий вариант подсчёта, как и прежде, предлагает треугольник ④ с диспропорцией финальных субволн. Далее, волны (1)-(2) в составе формирующейся конечной диагонали ⑤ . Пробой уровня "invalid." отменит данный сценарий, оставив в рассмотрении вероятность реализации цветного и серого подсчётов, обозначенных на рис.1 .
📚 Учебно-методическое пособие и большая Библиотека ⬇️⬇️
Ликбез: Cardano. Фундаментальный обзор блокчейнаВсем привет. Сегодня будет материал по одному из самых моих любимых проектов - Cardano.
Давайте сразу перейдем к сути
Cardano — это открытый и децентрализованный блокчейн-проект, созданный для облегчения одноранговых транзакций между пользователями. Он построен на многоуровневой архитектуре, которая упрощает использование смарт-контрактов, благодаря чему платформа стала одновременно адаптивной и масштабируемой без ущерба для безопасности.
Платформа названа в честь Джероламо Кардано, выдающегося итальянского математика, физика, биолога, химика, астролога, философа, писателя и любителя азартных игр.
Нативный криптовалютный токен Cardano – ADA – назван в честь Августы Ады Кинг, графини Лавлейс. Ада Лавлейс была математиком и автором описания первой вычислительной машины, для которой составила первую в мире программу. Ее считают первым программистом в истории.
Субъединица криптовалюты ADA (0,000001 ADA) носит название Lovelace.
Основатели
Cardano был основан в 2015 году Чарльзом Хоскинсоном.
Чарльз Хоскинсон – математик и предприниматель, стоявший у истоков Bitshares и Ethereum.
Он вошел в мир криптовалют ещё в 2012 году, купив свои первые биткоины менее чем за $1. Чарльз также майнил биткоины и был одним из первых, кто создал курс по ним (его до сих пор можно найти на Udemy). Он абсолютный знаток экосистемы.
Ещё Чарльз ярый популяризатор криптовалюты. Он поддерживает идеи Сатоши Накамото и видит в криптовалютах способ избавиться от неэффективных и дорогих посредников, и обеспечить децентрализацию тем, кто больше всего в ней нуждается. Такой подход сегодня встречается редко, ведь многие инфлюенсеры слишком зациклены на графиках и спекуляциях. Cardano можно считать проектом, основанном на исходных идеалах Биткоина.
Чарльз Хоскинсон всегда на связи с сообществом и проводит онлайн-встречи, на которых любой может задать ему интересующий вопрос. Благодаря такому подходу, а также регулярной серии видеороликов Cardano 360 - платформа является одним из самых прозрачных проектов в криптовалютной сфере.
Джереми Вуд – сооснователь Cardano, директор по вопросам стратегического развития проекта. В конце 2013 года он занимал должность исполнительного директора Ethereum Foundation, после чего выступал в качестве консультанта в ряде других криптовалютных проектов.
В июне 2014 года Хоскинсон покинул Ethereum из-за разногласий касательно дальнейшего развития проекта, после чего совместно c Вудом основал компанию Input Output Hong Kong (IOHK), которая в 2015 году начала заниматься разработкой и развитием Cardano. 7 февраля 2017 года разработчики IOHK представили whitepaper блокчейн-протокола Ouroboros.
Официальный запуск платформы Cardano состоялся 29 сентября 2017 года. Торговля токенами началась 1 октября 2017 года.
Организации
Cardano Foundation – зарегистрированная в Цуге (Швейцария), некоммерческая организация, главная функция которой – стандартизировать, защищать и развивать технологию Cardano. Она отвечает за связи с финансовыми регуляторами, государственными структурами, общественностью, а также развивает стратегическое партнерство с другими проектами. Cardano Foundation поддерживает сообщество Cardano, координирует своих амбассадоров и участвует в проектной документации.
Input Output Global (ранее Input Output Hong Kong)– основанная Вудом и Хоскинсоном инженерная и технологическая компания, которая занимается разработкой криптовалюты и исследовательской деятельностью. IOG — это глобальная компания, в которой работает более 600 сотрудников в 60 странах. По состоянию на июнь 2022 года на сайте компании опубликована 141 аналитическая статья, посвящённая технологии блокчейн. С момента основания, предназначение Cardano — стать системой критической важности, сопоставимой с программным обеспечением для больниц, НАСА или атомных электростанций. И этому есть веская причина: если вы доверяете деньги децентрализованной сети, вы должны быть уверены, что не потеряете свои активы.
Главный научный сотрудник Input Output Global - Аггелос Киайас , является криптографом и профессором Эдинбургского университета. Разрабатывал Cardano и Ouroboros
Emurgo – инвестиционный фонд с офисами в Сингапуре, Японии, США, Индонезии и Индии. Его миссия состоит в том, чтобы развивать и поддерживать коммерческие предприятия, а также помогать интегрировать бизнесы в экосистему Cardano.
Философия
И рассмотрение технологии хотелось бы начать именно с философии проекта. Дело в том, что главная ценность Cardano - это именно ее философия . Cardano использует научный подход в разработке технологий, а конечная цель - с помощью инновационных решений на основе блокчейна, сделать более доступными услуги, которые когда-то предлагались исключительно в традиционном финансовом пространстве.
Cardano был спроектирован для раскрытия всего потенциала технологии смарт-контрактов. Поддержка смарт-контрактов позволит платформе заключать самоисполняющиеся соглашения, не требующие внешнего надзора. С помощью смарт-контрактов любой пользователь платформы может легко назначить любое конкретное условие, которое должно быть выполнено. И оно будет выполняться автоматически, без необходимости участия пользователя. Это позволит поддерживать децентрализованные приложения
Описание блокчейна
Черльз Хоскинсон классифицирует Cardano как блокчейн третьего поколения, тогда как Bitcoin и Ethereum принадлежат, соответственно, первому и второму поколениям.
Что особенного в Cardano?
1. Протокол Ouroboros. Минимальные затраты электроэнергии на обработку транзакций в Cardano достигаются за счёт протокола Ouroboros. Над созданием механизма консенсуса Ouroboros работала целая группа учёных: он был построен на рецензированных исследованиях, проведённых криптографами нескольких университетов с мировым именем. Среди них Эдинбургский и Токийский.
2. Многослойность блокчейна. Еще одна особенность Cardano — это разделение блокчейна на несколько слоев.
Первый слой, который называется CSL (Cardano Settlement Layer), отвечает за балансы пользователей блокчейна и за его экономику в целом.
Второй слой — CCL (Cardano Control Level), в нём содержатся все регуляторные инструменты и весь функционал смарт-контрактов.
Что дает разделение блокчейна на слои?
— Отдельное обновление каждого из слоев, что позволяет сохранять высокую пропускную способность всей сети;
— Повышение конфиденциальности транзакций.
3. Haskell. Платформа написана на одном из самых стабильных языков программирования.
Ouroboros
Ouroboros – это протокол на базе PoS, который обеспечивает достижение консенсуса между валидаторами транзакций цифровой валюты Cardano. Ouroboros решает одну из самых серьезных проблем блокчейна: необходимость в больших вычислительных мощностях для добычи блоков и обеспечения безопасности сети.
Cardano утверждает, что Ouroboros — первый в своем роде протокол, разработанный на основе исследований, прошедших экспертную проверку.
Протокол Ouroboros обеспечивает стойкость при условии большинства честных валидаторов в системе. Если честные участники, которые работают над выпуском блоков, контролируют больше 50% монет в системе, протокол можно считать защищенным.
Разработан механизм стимулов (мотивации) к честному поведению. С помощью теории игр доказано, что максимальную выгоду валидатор получает, когда следует правилам протокола. Любое участие в совершении атак не только не увеличивает прибыль участника, но в ряде случаев может и уменьшить ее. Поэтому наиболее выгодная стратегия для валидатора – это честно следовать правилам протокола.
Пропускная способность учетной системы будет ограничена только задержками при синхронизации сети. Данный протокол обеспечивает высокую энергоэффективность по сравнению с proof-of-work, поскольку здесь не нужны майнинговые фермы. Сейчас для сбора транзакций и выпуска блоков достаточно обычного персонального компьютера. В перспективе эти вычисления можно будет осуществлять даже на обычном смартфоне.
Имплементации протокола Ouroboros
Ouroboros Classic
Ouroboros Classic – первая имплементация протокола Ouroboros, опубликованная в 2017 года. Она заложила фундамент для будущей роли протокола в качестве энергоэффективного соперника Proof-of-Work, стала математической базой для анализа Proof-of-Stake и представила новаторский механизм стимулирования участников в рамках протокола анализа Proof-of-Stake.
Самое главное, что отличало Ouroboros от других блокчейнов и, в частности, от протоколов Proof-of-Stake – это способность генерировать объективную произвольность в алгоритме выбора лидера протокола и гарантии безопасности, которые он предоставляет.
Минусы Ouroboros Classic – он уязвим к адаптированным атакам (эту проблему решил Ouroboros Praos) и не дает новому участнику безопасной возможности выйти из блокчейна (эту проблему решил Ouroboros Genesis).
Ouroboros BFT (Byzantine Fault Tolerance)
Ouroboros BFT – простой протокол, который Cardano использовал на протяжении фазы Byron, когда осуществлялся переход от старой базы исходного кода к новой. BFT был призван подготовить сеть к релизу Shelley и децентрализации.
Ouroboros Praos
Ouroboros Praos обрабатывает транзакционные блоки, разделяя чейны на слоты, агрегируемые в эпохи. Однако Ouroboros Praos анализируется в полусинхронной среде и устойчив к адаптированным атакам. Ouroboros Praos допускает две возможности: атакующие могут задерживать сообщения честного участника дольше, чем в течении одного слота, и злоумышленники могут в любое время посылать произвольные сообщения любым участникам.
Благодаря опции выбора приватного лидера и подписям с прямой секретностью и использованием ключей Praos гарантирует, что злоумышленник с мощными ресурсами не может предсказать следующего слот-лидера, запустить DDoS-атаку и откатить протокол. Также Praos устойчив к задержке доставки сообщений и постепенному увеличению числа коррумпированных участников в растущей популяции стейкхолдеров, что критически важно для сохранения безопасности сети в глобальной среде при условии, что сохраняется большинство честных стейкеров.
Ouroboros Genesis
Ouroboros Genesis содержит опцию выбора цепи, позволяющую сторонам оторваться от генезис-блока – важно, что при этом нет необходимости в доверенных чекпоинтах или допущениях прошлой доступности.
Genesis также обеспечивает подтверждение универсальной сочетаемости протокола с другими протоколами в произвольных конфигурациях в ситуации реального мира. При этом параметры безопасности сохраняются. Таким образом надежность и жизнеспособность протокола и сети, которая его используют, повышаются.
Ouroboros Hydra
Ouroboros Hydra – это офчейн-протокол второго уровня, направленный на дальнейшее масштабирование сети.
Whitepaper Hydra содержит описание многопользовательских каналов состояний, позволяющих параллельно обрабатывать транзакции: это дает возможность значительно увеличить TPS-выход и достичь мгновенного подтверждения транзакций.
В ее основе лежит технология шардинга Hydra, позволяющая значительно увеличить масштабирование второго уровня с помощью так называемых «голов гидры».
Ранее проведенные тесты показали, что каждая «голова гидры» может обрабатывать 1000 транзакций в секунду. При наличии 1000 пулов, использующих технологию, пропускная способность достигнет 1 млн транзакций.
Хотя Hydra спроектирован в связке с Ouroboros и Cardano, он может быть имплементирован и в другие сети при условии, что они имеют ряд таких же технических характеристик, что и Cardano.
Многоуровневая архитектура: CSL и CCL
Многоуровневая архитектура блокчейна Cardano состоит из двух основных элементов: Cardano Settlement Layer (CSL) и Cardano Computational Layer (CCL), что делает Cardano поистине уникальным. Большинство существующих блокчейн-платформ работают только с одним уровнем, что часто приводит к перегрузкам сети, замедлению транзакции и увеличению комиссий.
CSL поддерживает расчетную единицу Cardano. Проще говоря, здесь проводятся одноранговые транзакции, такие как передача токенов между пользователями.
CCL поддерживает безопасность цепочки, служит базой для развертывания смарт-контрактов, а также основой для обеспечения соответствия нормативным требованиям различных юрисдикций. Это кровеносная система сети Cardano
Кроме того, CCL обеспечит гибкую модель хранения данных и доступа, которая подчиняется любым территориальным законам по регулированию криптовалют.
Haskell
С точки зрения технологии, блокчейн Cardano разработан с использованием чисто функционального языка программирования Haskell.
Haskell представляет собой стандартизированный чистый функциональный язык программирования общего назначения, который легко интегрируется с другими языками. На нем написан лежащий в основе сети Cardano протокол Ouroboros. Разработчики Haskell создали и язык смарт-контрактов Plutus, также используемый в этом блокчейне.
Эры развития Cardano
Процесс разработки включает пять эр. Каждая эра представляет очередную веху на пути развития сети. Работа над различными компонентами каждой эры ведется параллельно
Byron (Эра Основания)
Эра Byron названная в честь лорда Байрона, отца Ады Лавлейс. Началась в сентябре 2017 года с запуском первой версии Cardano.
Фокусом эры Байрон были создание прочного фундамента для Cardano и построение лояльного сообщества сторонников блокчейна. На нем были запущены два кошелька: многофункциональный десктоп-кошелек Daedalus от IOG и его легкая альтернатива Yoroi от Emurgo для более быстрых транзакций и повседневного использования. Также был произведен листинг ADA на всех основных криптобиржах. Эра закончилась в 2020 году с переходом к эре Шелли.
Shelley (Эра Децентрализации)
Эру Shelley назвали в честь поэта и политического радикала Перси Биш Шелли.
Основная сеть Shelley была официально запущена 29 июля 2020 года, знаменуя для Cardano наступление эры proof-of-stake и вводя вознаграждения за стейкинг. Так же вводится система, при которой держатели ADA могут создавать стейкинг-пулы, которые дают им право на получение доли вознаграждений за участие в обеспечении безопасности сети.
Эра Шелли способствует переходу к управлению сетью сообществом, что может быть достигнуто путем передачи большего количества узлов под их контроль.
Goguen (Эра Смарт-контрактов)
Третья фаза Goguen названа в честь американского математика Джозефа Гогена
Эра Goguen открывает перед разработчиками более широкие технические возможности для создания DApps, которые смогут расширить функциональность блокчейна
Еще одна функция, которая будет доступна в Goguen, — это более широкая совместимость с другими существующими смарт-контрактами, вне зависимости от того, на каком языке они были написаны.
Далее на этой стадии предполагается внедрение вычислительного уровня, предназначенного для выполнения смарт-контрактов и включающего следующие элементы:
Plutus – специализированный язык разработки смарт-контрактов и платформа выполнения кода, основанная на функциональном языке программирования Haskell.
Marlowe – высокоуровневый доменно-специфичный язык, основанный на Plutus. Marlowe упрощает процесс создания смарт-контрактов для финансовых приложений, позволяя профильным экспертам, не имеющим глубоких познаний в программировании, напрямую вносить вклад в Cardano.
Basho (Эра Масштабирования)
Четвертая фаза Basho названа в честь японского поэта Мацуо Басе, мастера поэтического жанра хайку.
Это эра оптимизации, а также повышения масштабируемости и интероперабельности сети.
Одним из ключевых нововведений Basho являются сайдчейны: новые блокчейны, операционно совместимые с главным блокчейном Cardano. Сайдчейны можно использовать в качестве механизма шардинга, перенося нагрузку с основного блокчейна в сайдчейн и увеличивая таким образом эффективность сети. Так же их можно использовать для тестирования экспериментальных особенностей, не затрагивая безопасность основного блокчейна.
Voltaire (Эра Правления)
Пятая фаза Voltaire названа в честь французского философа-просветителя XVIII века - Вольтера (Франсуа-Мари Аруэ).
Этап Voltaire включает имплементацию децентрализованного ончейн-управления, то есть прямой демократии, с которой ассоциируют эпоху Просвещения и Вольтера.
Voltaire введет системы голосования и казначейства. Пользователи смогут использовать свои монеты для голосования по вопросам будущего Cardano. С появлением элементов самоуправления путь Cardano к полной децентрализации будет завершен, управление сетью будет целиком передано от IOG к сообществу.
В итоге: на этапе Вольтера сеть будет полностью децентрализованной, независимой и управляться будет только сообществом.
Монета ADA
ADA — нативная монета Cardano.
Ее можно использовать для участия в управлении проектом (дает право голоса), в стейкинге, совершать покупку/продажу, использовать в развитии DeFi-проектов.
Кошельки
Хранить ADA можно во многих существующих кошельках, но нативные кошельки Daedalus и Yoroi дают дополнительные преимущества для владельцев.
Daedalus Wallet
Daedalus Wallet — это один из собственных кошельков Cardano, специально разработанный для хранения ADA. Это иерархический детерминированный кошелек (HD) для настольных компьютеров.
Но это не просто хранилище токенов, этот кошелек функционирует как полноценный узел сети Cardano. Он позволяет пользователям просматривать каждую совершенную ими транзакцию, в том числе запрашивать информацию о состоянии цепочки Cardano.
Это также помогает защитить сеть, сохраняя копию всего состояния блокчейна, а также валидируя блоки и транзакции до того, как они будут финализированы и добавлены в цепочку.
Yoroi Wallet
Yoroi Wallet — облегченный HD кошелек предназначенный для хранения ADA, работающий из браузера. В отличие от кошелька Daedalus, он только подключен к полному узлу Cardano, связанному с экосистемой Emurgo. Поскольку ему не нужно хранить копию полного состояния блокчейна и он работает как расширение в Firefox или Chrome, его можно легко установить и настроить, и для него не потребуется много системных ресурсов.
Стейкинг ADA
Cеть Cardano функционирует через валидаторов, которые обеспечивают ее целостность. Это узлы, которым поручено хранить обновленную копию состояния блокчейна, которая затем будет использоваться для проверки транзакций
Стейкинг-пулы, составляющие сеть валидаторов Cardano, открыты для любого пользователя. Держатели ADA могут присоединиться к существующим пулам, делегируя свои токены через кошелек Daedalus или Yoroi. В таких случаях у стейкера нет необходимости поддерживать постоянное подключение к Интернету. Единственный вопрос, который должен учитывать стейкер ADA, — это комиссии, взимаемые пулами.
При желании можно даже запустить собственный стейкинг-пул для ADA.
Распространение монет
Общее количество монет ADA фиксировано — 45 миллиардов. При первоначальном распределении было продано около 26 миллиардов монет. Кроме того, блок Genesis раздал монеты 3 организациям: IOG получил примерно 2,463 миллиарда монет, Emurgo — 2,074 миллиарда, а Cardano Foundation — 648,176 миллионов монет ADA.
В обращении находятся около 34 миллиарда монет ADA, что составляет более 75,5% от их максимального числа. Остальные, около 11 миллиардов, будут постепенно выпущены в сеть за счёт денежной экспансии.
Cardano может похвастаться одним из самых справедливых начальных распределений монет. Редко какой проект выпускает бóльшую часть активов в обращение, а не продает венчурным фирмам. Из-за этого можно сделать вывод, что инвесторы не сильно продвигали Cardano в своих соцсетях. Так как они в основном продвигают проекты, в которые сами инвестировали. А Cardano с самого начала находился в руках сообщества и у венчурных фирм не было шанса купить монеты первыми.
Заключение
Тезиз, которым я хочу закончить этот материал:
Ценность проекта в его философии. Cardano — больше, чем технология.
Это мировоззрение, которое базируется на научном подходе и практических исследованиях, а также идеях децентрализации, самодостаточности и доверия, объединяющих сообщество.
У Cardano есть огромный потенциал стать глобальной экосистемой, доступной людям всего мира. Независимо от политического устройства общества или материального положения. IOG уже давно сотрудничает с несколькими африканскими странами, чтобы с помощью блокчейна расширить возможности местных жителей и помочь им реализовать проекты в сфере торговли, сельского хозяйства и образования.
Сейчас криптовалюты и проекты, основанные на блокчейне, используются в основном для какой-то инвестиционной деятельность. В которой основной целью является купить дешевле - продать дороже, или просто вложить деньги и позже забрать больше денег. Миссия Cardano состоит в том, чтобы позволить людям использовать технологии блокчейна для реальной экономической деятельности. Это большой вызов с технологической точки зрения и с точки зрения массового принятия и внедрения в реальную жизнь. Блокчейн имеет большой потенциал и в будущем мы рано или поздно прийдем к этому внедрению.
Уже сейчас есть такие проекты, основанные на блокчейне Cardano, как Atala PRISM, Atala SCAN и Atala TRACE .
Atala PRISM предоставляет услугу цифровой идентификации. Может быть использована в государственном секторе для учетных данных и систем проверки. Используя технологию блокчейна, Atala PRISM позволяет пользователям полностью контролировать свои учетные данные, которыми они могут делиться и мгновенно проверять их в любое время и в любом месте, и при этом не зависеть от органов власти.
В сфере финансов так же предлагает ключевые решения. Например, простое открытие нового банковского счета в некоторых странах занимает недели. Другие административные процессы, как например заявления на получение паспорта - еще дольше. Процесс регистрации медленный и ресурсоемкий и часто с участием нескольких третьих сторон с их собственными сборами и т. д.
Atala PRISM может упростить и ускорить адаптацию за счет использования повторно используемых проверенных учетных данных. Atala PRISM использует технологию блокчейна для обеспечения взаимодействия с пользователем одним щелчком мыши.
Сектор образования так же может улучшиться с помощью Atala PRISM, благодаря системе идентификации, которая защищает дипломы от несанкционированного использования.
Atala SCAN - защищенная от несанкционированного доступа система, устанавливает происхождение продукта и предоставляет проверяемую систему защиты брендов и клиентов от контрафактных товаров в розничном секторе. В секторе здравоохранения Atala SCAN может использоваться для подтверждения и проверки происхождения и отслеживания цепочки поставок фармацевтической продукции, гарантируя безопасность пациентов во всем мире.
А в сельскохозяйственном секторе Atala TRACE используется для сертификации продукции и для обеспечения прозрачности в цепочке поставок.
Обеспечение экономической идентификации является очень важной миссией в странах, где люди не имеют удостоверения личности и не имеют доступа к цифровым данным. Cardano предоставляет важные цифровые услуги людям из развивающихся стран Африки и Азии. Децентрализованная идентификация может дать людям возможность получить доступ к образованию, рынку занятости и банковским услугам. Улучшить сферу сельского хозяйства, здравоохранение, транспорта, производство, туризма и тд.
Cardano - это глобальная операционная система для людей, которые хотят использовать ее для повышения своего уровня жизни, свободы и предоставления им доступа к цифровому миру.
И в конце, хочу показать тезис еще раз:
Всем спасибо за внимание. Всем мир!
Тройная коррекция... Как справиться с этим чудом рынка?Всем привет!
Сегодня бы хотелось разобрать эфир с точки зрения волнового анализа, так как образовалась достаточно редкая, но логичная и четкая структура.
Начнем с того, что медвежий рынок с 11 сентября - коррекция . Почему? - Есть три признака, которые безусловно это подтверждают:
1) Цена не имеет волны "выброса" или "импульса",где можно сказать:"Да, это растянутая 1-ая или 3-я волна"
2) Движение происходит четко в параллельном канале, где, ударяясь об линии тренда, образуются -Х волны, но об этом чуть позже...
3 )Все коррекционные волны в восходящем направлении имеют одну и ту же структуру (Плоская АБС)(они выделены красными буквами), а в импульсах такое не позволительно, там работает правило чередования
Далее рассмотрим каждое движение и разобьем его на структуры, соединив их, получим то что нам нужно
1)с 11.09-14.09 первое падение, которое определяем как импульс (12345)
2)с 14.09-15.09 Плоская АБС
3)с 15.09-16.09 Импульс, аналогичный пункту 1
В итоге получаем: 5(импульс)-3(коррекция)-5(импульс), сжимаем это и получаем Зиг заг АБС(Зигзаг выделен черными буквами)
С 15.09-16.09 образуется связывающая волна -х , которую часто упускают, что влечет за собой ошибку интерпретации фигур
1)После -х, с 16.09-17.09 мы видим коррекционное падение
2)с 17.09-18.09 Плоская АБС(заметим, что проявляется третий признак коррекции , который исключает чередование фигур)
3)18.09-19.09 импульс
Следовательно, 3(коррекция)-3(коррекция Плоская АБС)-5(Импульс) сокращаем, что подталкивает нас на Плоскую АБС на уровень выше(выделена черными буквами)
Также, с 19.09-21.09 красными буквами выделена АБС(опять видим третий признак коррекции ), которую обозначаем как связующее звено фигур-волна -х
После Зигзага и Плоской, которую разобрали выше, цена выходит из канала и впадает в долгую консолидацию в диапазон с 1200$-1400$
Причем нужно заметить,что длитенльная консолидация происходит без обновления минимумов и максимумов, без каких-либо импульсов, что позволяет предположить развитие треугольника
Подводя итог, уменьшим структуру, объеденив более мелкие(они обозначены черными буквами): Зигзаг(коррекция) Плоская(коррекция) Треугольник( коррекция)
Тоесть, весь нисходящий тренд-тройная коррекция . Как я уже упоминал, эта фигура достаточно редкая. Но как с ней справиться?
При пробитии ЛТ цена двинется к 1450$, но не больше, ведь согласитесь, что объединенные фигуры и движение выглядят достаточно уверенно, перевешивая силу быков, поэтому от уровня 1450$ стоит рассматривать продолжение более глобального медвежьего рынка!
📊 Капитализация крипторынка 😶Данный график отображает общую капитализацию всех криптовалют на рынке с учетом стейблкоинов. Сейчас капитализация составляет 887B.$ из них 149,5B.$ это стейблкоины.
Можно заметить, что в отличии от большинства криптовалют, капитализация крипторынка еще не упала ниже своих хаев 2017 года(пунктирная линия). Также, можно заметить как сильно коррелирует данный показатель с ценой Биткоина(оранжевая линия), что не удивительно. Биткоин занимает самую высокую доминацию среди всех криптовалют.
⏱ Уже на протяжение 336 дней капитализация стремительно падает и двигается в рамках нисходящего канала. Сейчас капитализация находится у верхней границы нисходящего канала и получается зона 500-700B.$ выступает как магнит. Также, график капитализации 4ю неделю подряд торгуется под самой важной скользящей MA200w, что является негативным сигналом.
В целом мы не ожидаем падение капитализации ниже 400B.$. Данный график можно использовать как вспомогательный инструмент для принятия торговых решений. Когда данный показатель упадет ниже 700B.$ можно смело постепенно увеличивать количество криптовалют в своем портфеле до 80% от общего депозита. Остальные 20% кеша можно будет использовать для выставления лимитных заявок для так называемого лакибай. Когда капитализация так сильно просядет ликвидности на рынке будет очень мало, а значит любой крупный рыночный продавец сможет в моменте опустить цену до самых оптимистичных значений, откуда сразу же будет сильный выкуп. Особенно это будет актуально на альте.
📌 Как и говорили ранее, мы начинаем входить в последнюю стадию медвежьего рынка в котором мы ожидаем еще одну волну падения и далее многомесячную консолидацию. В будущем боковике вытряхнут всех из рынка, так он скорее всего продлится несколько кварталов. Многие окончательно потеряют веру в рост, так как огромное количество негатива будет литься из всех СМИ. Сейчас же не наблюдается, того чтобы инвесторы потеряли веру, поэтому вероятность начала долгосрочного роста с текущих мы оцениваем в 0%.
🤟 Понравился обзор или хотите лучше разбираться в криптовалютах и техническом анализе?
✔️ Тогда подписывайся на канал и ставь лайк!
Что делать если пропал график?Всем привет 👋
“Что имеем, не храним, потерявши, плачем” — эти слова можно применить и к графику. В этой статье мы расскажем, почему может не отображаться график и как это исправить.
Почему может не отображаться график?
1. Для начала, давайте откроем график, сделать это очень легко! Он находится в меню “Продукт” на главной странице.
При нажатии, откроется последний сохраненный график. Это значит, что если вы работали на двух или более графиках, то будет открываться тот, который вы именно сохранили последним, а не закрыли.
2. Открылся не тот график — не беда, весь свой список можно найти следующим образом:
В этом же меню можно удалить ненужные вам графики.
3. График открыт, но все равно пусто — скорее всего скрыты свечи. Подробнее читайте тут .
Если и кнопки “показать” нет, то необходимо включить вкладку “Строка статуса” в настройках.
4. Есть график, свечи не скрыты, но все равно пусто? Убедитесь, что цвет свечей не совпадает с цветом фона и что отображение свечей включено на графике.
5. Виден индикатор, а не свечи. Это значит, что окно индикатора развернуто на весь экран и чтобы вернуться в исходное состояние, необходимо дважды кликнуть на пустое пространство открытого окна или нажать на соответствующую кнопку в верхнем правом углу.
Всегда проверяйте, что график не скрыт другими окнами, развернутыми страницами или функциями. И помните — график не может исчезнуть, это может произойти только если вы самостоятельно и вручную изменили настройки.
Надеемся, эта статья была полезной.
Look first / Then leap.
Команда TradingView
Рубль: хроники падения. Ч. 63. 8 пакет и прочие санкцииДисклеймер
В данной серии обзоров мы будем публиковать факты и аналитику, которые касаются экономических и финансовых последствий действий России в Украине для экономики РФ в целом и российского рубля в частности. Цель - обоснование среднесрочной идеи «продажи российского рубля».
Отметим, что текущие значения курса российского рубля могут иметь мало связи с рыночной реальностью, поскольку являются производной административного регулирования. Которое в свою очередь является производной от имеющихся резервов. Но резервы они на то и резервы, чтобы помочь решить проблему лишь временно. Соответственно нас интересует не куда пошел рубль сегодня или пойдет завтра, а что с его экономическим базисом и его перспективами в целом.
Аннексия ряда территорий Украины привела к очередному росту озабоченности международного сообщества, что традиционно материализовалось в виде новых санкций. В итоге теперь их число превышает 12 400 штук (общее число санкций против России с 2014 года). В общем РФ продолжает уверенно удерживать первенство, опережая по числу санкций ближайшего конкурента Иран почти в 4 (!) раза.
Новые санкции приняли ЕС, США, Великобритания, Япония и прочие «недружественные» страны.
Стоит отметить, что санкции эти несколько терялись на информационном фоне мобилизации. Да и, откровенно, говоря в плане экономики мобилизация нанесет гораздо больше вреда и сделает это гораздо быстрее, нежели новые санкционные пакеты. Что, впрочем, не отменяет их важность.
В общем, сегодня поговорим о восьмом пакете санкций со стороны ЕС, а также прочих санкциях «за аннексию».
Но начнем традиционно с последних санкционных новостей.
Последние санкционные новости
- Nvidia решила закрыть российский офис (работали более 300 сотрудников);
- Китайская Alibaba, а вслед за ней и остальные акционеры отказались продолжать финансирование «Алиэкспресс Россия» (уже закрыт локальный маркетплейс, остановлено продвижение собственного сервиса, сокращено более 50% всех сотрудников и отказались от масштабных планов строительства собственной логистики);
- Компания-разработчик мобильных игр Playrix уходит из России и Беларуси (у Playrix в России было 16 офисов и 1500 сотрудников, а сама компания в 2021-м вошла в тройку издателей мобильных игр с самыми высокими доходами в мире);
- Австралийская компания по разработке программного обеспечения для IT-индустрии Atlassian объявила, что идет с рынков РФ и Беларуси (среди самых популярных сервисов компании - Trello и Jira);
- Американский технологический гигант Emerson (Мировой лидер в сфере промышленной автоматизации) продает свой бизнес в России;
- CISCO сообщила об окончании деятельности на территории РФ, вывозит оборудование из страны и прекращает поддержку ПО, в том числе программных комплексов для кол-центров;
- Американская компания Avaya (специализируется на разработке и строительстве корпоративных сетей связи) уходит из России. Это не временная приостановка деятельности, а полное сворачивание бизнеса.
Последствия санкций
- Продажи новых легковых и легких коммерческих автомобилей в РФ в сентябре сократились на 59,6% в годовом сравнении;
- Объем ФНБ за сентябрь сократился более чем на 1 трлн руб;
- Выдачи кредитов на покупку потребительских товаров в январе-августе сократились в России на 43,2% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года;
- Грузооборот в северо-западных портах России по итогам 2022 года может снизиться на 65-70% по сравнению с прошлым годом;
- Объемы экспорта металлов по железной дороге в сентябре рухнули на 43%;
- Мобильный интернет-трафик в России сократился впервые в истории.
Восьмой пакет ЕС
Восьмой пакет санкций от ЕС в целом выдался довольно унылым компромиссом, когда что-то делать нужно, но как-то не хочется. В итоге ряд санкционных ограничений, которые планировались/обсуждались изначально (например, запрет на покупку российских алмазов или конфискация российских активов) до финальной версии так и не дожили, но идею потолка цен на нефть продавить все же смогли.
В результате имеем следующий набор:
- потолок цен на нефть;
- запрет на предоставление криптокошельков, услуг учета и хранения криптоактивов резидентам и гражданам России независимо от суммы;
- дополнительные ограничения на российский экспорт, предварительно оцененные в 7 млрд евро;
- расширен запрет на критический импорт в Россию, в том числе микрочипов;
- запрещены инженерные и консультативные услуги;
- прочие мелочи.
Главным элементом восьмого пакета, без сомнения, является потолок цен на нефть. Напомним, с 5-го декабря вступает запрет на покупки российской нефти со стороны ЕС, а с февраля еще и на российские нефтепродукты.
И по этому поводу стоит напомнить, что еще в конце весны Россия начала активно переориентировать потоки нефти с Запада на Восток. Довольно успешно. И хотя по последним данным ситуация ухудшается (объемы поставок в Китай и Индию падают, особенно по сравнению с пиком в начале лета), стоит отметить, что поворот на восток в плане нефти можно считать удовлетворительным. Но есть очень важный нюанс. Связан он с транспортировкой нефти. Трубопроводы – ограничены физически и не позволяют переориентировать потоки из Европы. Перевозка сушей с помощью железной дороги – задача тоже не из простых кроме чисто экономических нюансов (дорогая логистика) есть и физически нюансы, ввязанные с проходной способностью железных дорог, а также запредельным уровнем загруженность восточного направления, поскольку переориентируется не только нефть, но и уголь, металлы, лес и т.д.
В итоге остается перевозка морем. Которая, собственно, и обеспечила успех этого самого великого разворота российской нефти на восток. Так вот восьмой пакет санкций можно сказать про это. То есть про борьбу с переориентацией российской нефти.
В рамках нового пакета санкций ЕС запретит перевозку российской нефти танкерами в третьи страны, а также страхование этих грузов, финансовые и прочие услуги, связанные с транспортировкой. Но запретит специфично - перевозка и ее обеспечение будут разрешены, если цены покупки нефти и нефтепродуктов не превышают установленный порог.
Соответственно, если какое-то судно перевезло российскую нефть дороже потолка, оно лишится доступа к страхованию, финансовому обеспечению и прочим сопутствующим сервисам, которые почти полностью контролируют страны ЕС.
Причем если судно попадет в этот черный список, то оно в нем и останется. Речь идет не только о европейских судах, но и судах под флагами третьих стран, и зарегистрированных в Российском морском регистре судоходства.
И хотя окончательный механизм потолка цен еще не согласован, параметры самих цен не ясны, а коалиция стран не сформирована, данная мера в теории жесточайшим образом бьет по экспорту российской нефти и нефтепродуктов. А поскольку экономика России в самом общем виде – это колосс на нефтегазовых ногах, то удар этот приходится по самим основам ее существования. Учитывая, что больших хранилищ нефти у России нет, большого танкерного флота тоже нет, фактический запуск потолка цен практически равен снижению добычи нефти в РФ.
Кстати, по оценкам Министерства финансов США, использование потолка цен позволит 50 крупнейшим развивающимся странам сэкономить $160 млрд в год на импорте энергоресурсов.
Но еще раз отметим, что пока что это больше похоже на некое последнее предупреждение.
Что касается прочих мер, то на фоне потолка цен они кажутся довольно посредственными. Но при этом продолжают начатые в рамках прочих пакетов действия и тенденции. Российский экспорт рискует «похудеть» еще на 7 млрд евро из-за новых ограничений. В частности речь идет о сокращении квоты поставок металлопродукции, а также новых ограничений на поставки древесной массы, пластмасс, текстиля, сигарет, драгоценных камней и металлов, и прочего.
Со стороны импорта расширен запрет на критический импорт в Россию, в том числе микрочипов, товаров, используемых в авиационной отрасли, и прочее.
В плане услуг: запрещены инженерные и консультативные услуги.
Из прочих мелочей: под санкции попали семь организаций, включая ЦИК, «Гознак» и корпорацию «Иркут», завод «Авангард», завод Дегтярева, объединение «СПЛАВ» и 30 физлиц — члены администраций «новых субъектов» России, чиновники Минобороны, председатель ЦИК Элла Памфилова, философ Александр Дугин, а также певцы Олег Газманов, Николай Расторгуев и Юлия Чичерина.
Ну еще один нюанс. Совет ЕС также решил расширить критерии для включения в санкционные списки, чтобы включить возможность наказывать тех, кто способствует обходу санкций ЕС. То есть Турция может приготовиться и слегка напрячься, да и в целом существующие схемы параллельного импорта могут из-за этого основательно пострадать.
Новые санкции от США, Британии и прочих недоброжелателей
Кроме Европы санкционным вредительством занимались и прочие страны. С точки зрения информационного шума, стоит отметить синхронные санкции со стороны США и Великобритании против главы ЦБ Эльвиры Набиуллиной, а также против потомства разных российских чиновников. Ну и заодно против всего состава Совета Федерации. Хотя, может это и к лучшему, потому как коррупция в России теперь резко теряет смысл: какой смысл воровать, если все равно ни ты, ни твои дети потратить это не могут.
Минфин США добавил в санкционные списки 14 представителей военно-промышленного комплекса России («Радиоавтоматика», «Новастрим»б AO NTTs REB, Rotek, Modul, Valtex-ST, Radioavionika и др), в том числе международных поставщиков (китайская Sinno Electronics и армянская Taco LLC).
Власти Великобритании объявили о введении санкций против 92 физлиц и организаций (например, Госзнак, Московский коммерческий банк международных расчетов, IMA Consulting).
Немного свежих санкций подкинула Япония: 81 человек и девять российских организаций. Среди организаций, против которых ввели санкции, – корпорация "Ростех", холдинг "Росэлектроника", группа компаний "Калашников", "ОДК-Климов", судостроительный завод "Море", концерн "Созвездие", "Объединенная двигателестроительная корпорация и судостроительный завод "Янтарь".
Канада ввела санкции против 43 россиян.
Лондонская биржа металлов (LME) ограничит новые поставки меди и цинка от Уральской горно-металлургической компании (УГМК - один из крупнейших производителей меди, цинка и драгоценных металлов в России.) и принадлежащего ей Челябинского цинкового завода (ограничения связаны с санкциями против российского миллиардера, экс-президента УГМК Искандера Махмудова). Кроме того, LME рассматривает возможности запрета на торговлю и хранение в своей системе российского алюминия, никеля и меди.
Итоги и выводы
Если/когда потолок цен заработает, стоит ожидать резкого сокращения экспорта российской нефти, а также снижение ее добычи. По разным оценкам речь идет о масштабах от 1,2 млн б/с до 3 млн б/с. Что без сомнения очень много и крайне негативно скажется как на экспортной выручке, так и на доходах бюджета.
В целом же новые санкции выглядят гораздо менее убедительно, нежели предыдущие пакеты. Возникает закономерный вопрос: не исчерпала ли себя санкционная тематика? Если ли еще куда расти?
Во-первых, отметим, что всегда от количества можно перейти к качеству. То есть предельно серьезно заняться исполнением уже существующих санкций. Во-вторых, сам процесс обсуждения восьмого пакета показал, что довольно много моментов еще не охвачены. Например, уже упоминаемые нами выше российские алмазы, а также конфискация замороженных российских активов. Весьма чувствительными могут стать ограничения в сфере ядерной энергетики. Кроме того, санкции против Национального клирингового центра и Московской биржи могут помочь добить остатки биржевой деятельности в России в целом и фондового рынка в частности. Также еще не трогали российских газ, как и нефтепроводную нефть. А в сфере санкционного комплаенса можно вернуться к вопросу уголовной и прочей ответственности за нарушение санкционного режима.
В общем, история продолжается.
На этом на сегодня все, но все по теме санкций. Так что мы еще вернемся с новыми обзорами.
И не забываем продавать рубль.
Корреляция и закономерности: американские индексы и BitcoinВ статье поговорим о корреляции криптовалютного рынка с американскими индексами, и научимся применять эти данные в торговле.
Содержание:
- Индекс доллара США
- Корреляция индекса доллара с Bitcoin'ом
- Сравнение DXY и BTC
- Почему так происходит?
- Применение индекса в торговой системе
- Американский фондовый рынок
- Применение корреляции в торговой системе
- Заключение
Индекс доллара США
Индекс Доллара ($DXY) — это индекс стоимости доллара США в сравнении с другими валютами, который был создан компанией JP Morgan в 1973 году.
Индекс рассчитывается как отношение доллара США (USD) к корзине из шести иностранных валют и представляет собой взвешенное среднее отношение доллара в сравнении с евро (EUR), японской иеной (JPY), фунтом стерлингов (GBP), канадским долларом (CAD), шведской кроной (SEK) и швейцарским франком (CHF).
Таким образом, учитывая наличие в своем составе евро, индекс доллара содержит в себе валюты, представленные 24 государствами.
Корреляция индекса доллара с Bitcoin'ом
$DXY имеет отрицательную корреляцию с Bitcoin'ом:
Существует три сценария поведения индекса и реакции BTC:
1. Сценарий №1 - $DXY падает, $BTC растет.
2. Сценарий №2 - $DXY растет, $BTC падает.
3. Сценарий №3 - $DXY консолидируется, $BTC растет.
Сравнение DXY и BTC
Рассмотрим графики детальнее. На протяжении всего 2017 года DXY планомерно снижался, потеряв в цене 11,6%, а Bitcoin стремительно рос. Сценарий №1.
С января 2018 по май 2020 индекс доллара рос, а Bitcoin падал. Сценарий №2.
С мая 2020 по май 2021 Bitcoin рос, а DXY падал. Сценарий №1.
С мая по ноябрь 2021 года индекс доллара США сначала рос, вызвав падение BTC, а затем консолидировался, позволив BTC вырасти. Сценарий №3.
С ноября 2021 по октябрь 2022 DXY рос, а Bitcoin падал. Сценарий №1.
Почему так происходит?
Рост индекса доллара США вызывает удешевление активов в долларовых парах в то время, как падение и консолидация индекса вызывает укрепление активов в долларовых парах, следовательно, BTC начинает расти.
Применение индекса в торговой системе
Вы можете анализировать индекс доллара США для прогнозирования поведения цен разных активов, в том числе и BTC.
Американский фондовый рынок
Криптовалютный рынок коррелирует с американским фондовым рынком:
Статистическая взаимосвязь наиболее сильна в периоды турбулентности на мировых финансовых рынках и почти отсутствует в периоды ценовой стабильности.
На фоне неопределенности динамика цены BTC ведет себя намного хуже фондового рынка.
S&P500 и BTC имеют положительную корреляцию:
1. S&P500 растет, BTC растет.
2. S&P500 падает, BTC падает.
Применение корреляции в торговой системе
Зная о корреляции американского фондового рынка и BTC, Вы можете применять эту информацию в своей торговой системе.
Например, согласно календарю экономических событий, который мы публикуем каждое воскресенье в нашем telegram-канале, на следующей неделе будет опубликована статистика по безработице в США, а прогнозируемый показатель неутешителен. Следовательно, Вам следует искать шорт-сетапы для входа в сделку на следующей неделе.
Заключение
Современный криптотрейдер, как бы этого не хотели различные шифропанки и bitcoin-максималисты, просто не может игнорировать подобные закономерности, поэтому Вам следует опираться на экономические данные и события США при принятии торговых решений.
С уважением,
команда GAP capital
BTC - важные уровни и детали по рынкуBitcoin в боковике. Если рассматривать трендовый канал, то он пробит и приоритет на нисходящие импульсы, однако - боковик может как сужать волатильность, так и расширять. Качели могут затянуться.
Отметил важные уровни по BTC на эту торговую неделю, а также смоделировал варианты поведения цены на эту торговую неделю.
Приятного просмотра.
ДИСКЛЕЙМЕР:
Мнение автора может не совпадать с вашим! Помните об этом и учтите в своих торговых сделках.
И, помните! У вас должна быть своя голова на плечах! Никому не верьте - даже мне! Я не являюсь каналом с сигналами и не даю рекомендаций по точкам входа/выхода. В своих обзорах я предоставляю аналитику - те данные, которые помогают моделировать потенциальные варианты/сценарии движения цены!
Если вам нравятся мои обзоры и помогают понимать и оценивать текущую ситуацию по рынку - подписывайтесь на канал, ставьте лайки и следите за обновлениями идей, которые не являются торговыми рекомендациями.
Благодаря вашим лайкам я понимаю сколько людей оценило мой обзор положительно. Спасибо вам огромное и благодарю отзывчивых комментаторов за понимание. Я трачу свое личное время на отслеживание рыночной ситуации и делюсь с вами открыто своим мнением. Прошу учесть этот момент и относится с пониманием.
Да прибудет с вами профит!
Обзор Биткоина: Чего ожидать дальше от цены BTC?Цена Биткоина движется в рамках сужающегося восходящего клина, находясь при этом над глобальной трендовой линией. Для полноценного закрепления над ней, цене необходимо совершить ее ретест в районе уровня поддержки 18000. После чего можно ожидать движение в зону Дисбаланса 1Ч 22500-23200 для закрытия провалов на горизонтальных уровнях торговых объемов. Закрепление над этой зоной откроет путь к дальнейшему росту в диапазон 25000-30000.
В противном случае, если цена Биткоина отработает выход из клина вниз и не сможет удержаться над глобальной трендовой линией, ее ожидает ретест предыдущего минимума 17500. А в случае закрепления под ним и продолжение отработки фигуры Медвежий флаг, на высоту ее флагштока, в диапазон 12500-16000, что соответствует 0.78-0.85 уровням коррекции Фибоначчи, где обычно формировалось ценовое дно предыдущих циклов.
Индекс страха и жадности находится в зоне экстремального страха - 22. Общая капитализация криптовалютного рынка снизилась до 897 млрд долларов, а индекс доминирования Биткоина укрепился до 41,23.
По анализу скопления крупных блоков ордеров в биржевых стаканах, зоны спроса и предложения расположились на следующих уровнях:
Зона спроса: 12000 - 16000
Зона предложения: 20500 - 30000
📊 Фундаментальный анализ
В последнее время, цена Биткоина тесно коррелирует фондовыми индексами и индексом доллара: снижается на фоне падения американских фондовых индексов и роста индекса доллара. DXY уже отскочил от поддержки в середине ценового канала и направляется в сторону его верхней границы. А индекс S&P500 сейчас тестирует зону поддержки 3500-3600, от результатов чего будет зависеть его дальнейшее движение: либо образование фигуры двойное дно с выходом наверх, либо, в случае закрепления под уровнем поддержки - тест нижней границы канала.
Впереди несколько важных дат, события которых отразятся на фондовом, и как следствие, на криптовалютном рынках:
🌐 Ближайшие события в мировой экономике:
➤ 13 октября - станет известен базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) за сентябрь.
➤ 2 ноября 21:00 - Новое решение по процентной ставке ФРС и заявление FOMC.
⚡️ Чего ожидать от дальнейшего движения цены?
1. Если цене удастся преодолеть уровень сопротивления 20000 закрепиться над глобальной нисходящей трендовой линией, ожидаем движение к уровням дисбаланса 20700 и 23000.
2. В противном случае, если цена обновит минимум 17500, ожидаем отработку фигуры медвежий Флаг, и движение вниз, вплоть до 0.78-0.85 уровней коррекции Фибоначчи всего этого цикла роста, то есть до 16000-12500, где стоит набирать основные лонговые позиции на длительный срок.
📈 Также, хочу поделиться отработкой сигналов нашего торгового индикатора по Биткоину за последнюю неделю. С начала октября наш индикатор дал уже 3 сигнала для пары BTC/USDT на 1Ч таймфрейме, заранее предупреждая о смене тренда и давая самые выгодные точки входа с минимальным риском. По всем сигналам уже взято большинство уровней тейкп-рофитов, а суммаарное ценовое движение на споте составило: +10,44%.
Ближайшие уровни сопротивления:
20000 - 21000
21000 - 22000
24000 - 25000
Ближайшие уровни поддержки:
18500 - 19000
16000 - 17500
12000 - 14000
Зоны дисбаланса:
Дисбаланс 4Ч - 23000
POC (Точка контроля зоны стоимости) - 19200
Индекс страха и жадности - 22
Всем хорошего вечера и профитной торговли!
